Presupuesto de Producción

Para su elaboración se necesitan dos puntos básicos:

1. Ventas proyectadas
2. Inventarios de productos terminados

Se divide en dos componentes principales:

1. Presupuesto de Volumen de Producción: Indica cuánto debemos realmente producir.
2. Presupuesto de Costo de Producción: Indica cuánto costará producir y suministra información a otros presupuestos operativos y al estado de resultados.

Finalidad del Presupuesto de Producción

1. El presupuesto permite responder a qué, cuánto y cuándo debe producirse.
2. Facilita la programación de las necesidades de materia prima y mano de obra.
3. Permite determinar el costo de producción.
4. Ayuda a calcular las necesidades de financiamiento, las cuales están directamente relacionadas con el presupuesto de costos de producción.
5. Contribuye a enfocar la producción en los productos con mayor demanda.

Presupuesto de Volumen de Producción

Para calcular el volumen de producción, necesitamos la siguiente información:

1. Ventas del periodo anterior
2. Inventario inicial y final
3. Ventas proyectadas para el siguiente periodo (si no se proporcionan, deben proyectarse).

Ejemplo Práctico: Cálculo del Volumen de Producción

A continuación, se establecerá el volumen de producción de la empresa La Costeña para el año 2010, con la siguiente información:

• Ventas del 2009: 60,000 unidades
• Inventario inicial: 22,000 unidades
• Inventario final: 26,000 unidades
• Ventas estimadas según el IVE: 70,000 unidades

Desglose de Ventas Estimadas por Periodo:

• Ene/Mar: 12,000 unidades
• Abr/Jun: 14,000 unidades
• Jul/Sep: 10,000 unidades
• Oct/Dic: 34,000 unidades
• Total: 70,000 unidades

Costo unitario de producción: Q4.50

Paso 1: Determinar la Rotación de Inventarios

Este indicador muestra cuántas veces se renueva el inventario en un periodo y ayuda a definir el nivel óptimo de inventario de productos para evitar escasez y asegurar disponibilidad para la venta.

1.1. Calcular el Inventario Promedio

(Inventario inicial + Inventario final) / 2

(22,000 + 26,000) / 2 = 24,000 unidades

1.2. Calcular la Rotación

Ventas del periodo anterior / Inventario promedio

60,000 / 24,000 = 2.5 veces

Paso 2: Determinar el Inventario Final Deseado

Ventas estimadas / Rotación

70,000 / 2.5 = 28,000 unidades

Paso 3: Calcular las Necesidades de Producción

Para Determinar el Volumen de Producción en Valores

Paso 1: Determinar el Inventario Promedio en Valores

Inventario promedio × Costo unitario de producción

24,000 unidades × Q4.50/unidad = Q108,000

Paso 2: Determinar los Índices de Rotación en Valores

(Ventas del periodo pasado × Costo unitario de producción) / Inventario promedio en valores

(60,000 unidades × Q4.50/unidad) / Q108,000 = Q270,000 / Q108,000 = 2.5 veces

La rotación debe ser la misma en valores y unidades.

Flujo de Efectivo

El flujo de efectivo es la representación de los movimientos de efectivo de una empresa durante un periodo de tiempo. Permite conocer la capacidad de la empresa para generar efectivo y cumplir con sus obligaciones.

Efectivo y Equivalentes al Efectivo

El efectivo incluye tanto el papel moneda como activos fácilmente convertibles en dinero con bajo riesgo y vencimiento menor a tres meses. En la empresa, los más comunes son los saldos en bancos y las inversiones a corto plazo de alta liquidez.

Clasificación de los Flujos de Efectivo

1. Actividades de Operación: Incluyen los ingresos y egresos de efectivo derivados de la actividad principal de la empresa. Entre los ingresos se encuentran los cobros por ventas, servicios, comisiones y cuentas por cobrar. Los egresos incluyen pagos a proveedores, sueldos, impuestos e intereses.
2. Actividades de Inversión: Reflejan el uso del efectivo en la compra o venta de activos fijos (como maquinaria o terrenos) y de instrumentos financieros. Generan ingresos cuando se venden activos o se recuperan préstamos, y egresos al adquirir bienes o realizar inversiones.
3. Actividades de Financiamiento: Implican movimientos que afectan el capital y los pasivos de la empresa. Incluyen ingresos por emisión de acciones o préstamos, y egresos por pago de dividendos o reembolso de deudas.

Métodos de Presentación del Flujo de Efectivo

1. El método indirecto parte de la utilidad neta y realiza ajustes por partidas sin movimiento de efectivo, como la depreciación, y por variaciones en activos y pasivos corrientes, usando datos comparativos del Balance General, para determinar el flujo de efectivo operativo.
2. El método directo muestra los cobros y pagos reales de la operación, ajustando cada partida del estado de resultados según las variaciones del Balance General. Este método es más recomendable, ya que permite proyectar con mayor precisión las necesidades futuras de efectivo.

Método de Factores para el Pronóstico de Ventas

Para aplicar el método de factores, debemos clasificar los eventos que se nos presentan en las siguientes categorías (cabe aclarar que pueden tener un impacto negativo o positivo):

Factores de Ajuste (a)

Eliminan distorsiones no recurrentes, como la compra única de un cliente o el rechazo de un pedido.

Factores de Cambio (b)

Permiten anticipar el efecto de modificaciones en el producto, la producción, el mercado o los métodos de venta. Por ejemplo, un rediseño del producto o cambios en las preferencias de los consumidores.

Factores de Corrientes de Crecimiento (c)

Son los eventos que ocurren dentro de la empresa o la industria:

• Dinámica Acumulativa: Es el impulso que una empresa obtiene gracias a su reputación y clientela fiel, lo que genera un crecimiento constante basado en experiencias pasadas positivas.
• Potencial Inductivo: Refleja cómo las tendencias y cambios que afectan a toda la industria influyen en el desempeño de cada empresa, dependiendo de su capacidad para aprovechar o adaptarse a esas condiciones sectoriales.

Influencia de la Administración (A)

Son las decisiones tomadas por la administración, como decidir vender en línea u ofrecer promociones.

Fuerzas Económicas Generales (E)

Son eventos macroeconómicos que afectan a toda la economía, como recesión, inflación, caída del consumo, etc.

Fórmula del Pronóstico de Ventas

Pv = (Vp ± a ± b ± c) × E × A

Donde:

• Pv: Pronóstico de ventas
• Vp: Ventas pasadas
• a: Factores de ajuste (se suman o restan según sean favorables o desfavorables del pasado)
• b: Factores de cambio (se suman o restan según el impacto esperado de los cambios)
• c: Factores corrientes de crecimiento (se suman según las tendencias de crecimiento)
• E: Fuerzas económicas generales (multiplicador o ajustador basado en el análisis económico)
• A: Influencia de la administración (multiplicador o ajustador basado en las políticas y programas administrativos)

Fórmulas Clave de Presupuestos

Presupuesto de Ventas

Ventas proyectadas ($) = Ventas proyectadas (unidades) × Precio unitario de venta

Presupuesto de Producción (Volumen de Producción)

Unidades a producir = Ventas proyectadas + Inventario final deseado - Inventario inicial

Presupuesto de Requerimiento de Materia Prima

Materia prima requerida (unidades) = Unidades a producir × Materia prima por unidad de producto

Costo de Materia Prima

Costo total materia prima = Materia prima requerida × Costo unitario de materia prima

Presupuesto de Compras de Materia Prima

Compras de materia prima (unidades) = Materia prima requerida + Inventario final de materia prima - Inventario inicial de materia prima
Valor de compras = Compras de materia prima (unidades) × Costo unitario de materia prima

Presupuesto de Mano de Obra Directa

Costo mano de obra = Unidades a producir × Horas por unidad × Costo por hora

Costo Unitario de Producción

Costo unitario de producción = Costo unitario de materia prima + Costo unitario de mano de obra + Costo unitario de CIF

Estado de Resultados Proyectado

Utilidad neta = Ventas netas - Costo de ventas - Gastos operativos - Otros gastos - Impuestos

Flujo de Caja Proyectado

Flujo de caja neto = Entradas de efectivo - Salidas de efectivo

El ISR es del 25%.