El Sistema Financiero

Los intermediarios financieros facilitan el contacto entre los agentes económicos, tomando el dinero de los ahorradores para prestarlo a quienes lo demandan, canalizando así el ahorro hacia la inversión. Su función principal es coordinar a quienes ofrecen financiación con quienes la necesitan.

Tipos de intermediarios financieros

• Intermediarios bancarios: Captan el dinero de los ahorradores para prestárselo a familias y empresas.
• Intermediarios financieros no bancarios: Captan el ahorro para invertirlo colectivamente, asegurar la vejez, cubrir riesgos o invertir en bolsa.
• Sociedades de inversión colectiva: Reúnen las aportaciones de los ahorradores en un fondo de inversión que se invierte en acciones, bonos y otros productos para revalorizar el capital.
• Entidades gestoras de fondos de pensiones: Captan el ahorro de los trabajadores durante su vida activa. Al jubilarse, el beneficiario recibe una cantidad fija o una pensión periódica según sus aportaciones y rendimientos.
• Agencias y sociedades de valores: Entidades a través de las cuales se realiza cualquier compra o venta en bolsa.
• Compañías aseguradoras: Cubren económicamente a sus clientes ante riesgos (incendio, robo, accidente, muerte, etc.) a cambio de una cuota o prima anual.

Productos Financieros

• Ahorro e inversión: Colocar ahorros en un lugar seguro para obtener rentabilidad.
• Crédito: Financiación para vivienda, vehículos, etc.
• Cobertura de riesgos: Contratación de seguros.
• Medios de pago: Instrumentos para facilitar las transacciones.

Cuentas Bancarias

Las cuentas pueden ser colectivas (indistintas o conjuntas). Sus características principales son:

• Liquidez total: Disponer del dinero en cualquier momento.
• Remuneración escasa o nula: Cercana al 0%, ya que no están pensadas para el ahorro, sino para el día a día.
• Comisiones de mantenimiento: Cobro por la custodia del dinero.
• Acceso a múltiples servicios: Utilidad para la vida diaria (transferencias, cheques, etc.).

Tipos de Tarjetas Bancarias

• Tarjetas de débito: Permiten disponer directamente del dinero de la cuenta. Si no hay saldo suficiente, la operación no se realiza.
• Tarjetas de crédito: Permiten el pago aplazado sin necesidad de tener fondos inmediatos:
  • Pago por totalidad: La suma de los gastos del mes se paga a principios del mes siguiente.
  • Pago aplazado (revolving): Permite elegir cuánto pagar cada mes (cuota fija o porcentaje sobre la deuda).

Inversión y Productos Financieros

• Bonos: Títulos de renta fija donde el comprador presta dinero a empresas o al sector público a cambio de intereses.
• Acciones: El inversor se convierte en socio propietario. La rentabilidad proviene de dividendos y de la revalorización del precio de venta (renta variable).
• Fondos de inversión: Reúnen el dinero de muchos ahorradores en una cartera diversificada gestionada por profesionales.
• Fondos de pensiones: Acumulan ahorro para complementar la pensión de jubilación.

Claves de la inversión

• Rentabilidad: Rendimiento obtenido por prestar o arriesgar el capital.
• Riesgo: Probabilidad de sufrir pérdidas en el capital invertido.
• Liquidez: Facilidad para recuperar el dinero sin pérdidas.

Factores personales al invertir

• Plazo temporal: Recomendación de invertir en acciones solo a largo plazo para recuperar posibles pérdidas.
• Tolerancia al riesgo: Capacidad para soportar pérdidas potenciales.
• Valores personales: Inversiones éticas y sostenibles.

Mercado de Valores

Especializado en la compraventa de acciones y bonos. Se divide en:

• Mercado primario: Venta de títulos por primera vez (nueva creación).
• Mercado secundario: Reventa de títulos ya emitidos. La bolsa es el mercado secundario más importante, permitiendo transformar títulos en dinero (liquidez).

Préstamos: Componentes y Tipos

Los componentes de un préstamo incluyen: capital solicitado, cantidad efectiva recibida, plazo de amortización, tipo de interés (TIN y TAE), cuota, comisiones y otros gastos (notaría, tasación, etc.).

Préstamos hipotecarios vs. personales

Se distinguen por su finalidad, importe, plazo y garantía. Los personales financian bienes de consumo a corto/medio plazo, mientras que los hipotecarios financian viviendas a largo plazo con tipos de interés generalmente más bajos.

Tipos de interés

• Fijo: El interés y la cuota permanecen constantes.
• Variable: Se revisa periódicamente según un índice de referencia (euríbor).

Otras Opciones de Financiación

• Tarjetas comerciales: Emitidas por grandes almacenes. Pueden ofrecer pago sin intereses a corto plazo o intereses elevados en modalidades de largo plazo.
• Créditos rápidos y minipréstamos: Concesión ágil pero con TAEs muy elevadas, llegando en algunos casos al 2.000% o 4.000%.